リスク管理の強化

ドル円、クロス円の急落にも関わらず、私のポートフォリオは含み益状態のままだ。

理由は、はっきりしている。ポートの殆どが、ＺＡＲ／円だからだ。

【60分足チャート　ＺＡＲ／円】　　　　　　　　　　　　　【60分足チャート　ＵＳＤ／円】

　

【60分足チャート　ＡＵＤ／円】　　　　　　　　　　　　　【60分足チャート　ＮＺＤ／円】

　

ドル円とＮＺＤ円の下落は、特にキツイものがあった。

米国のＧＤＰが期待ハズレだったなどと講釈されているが、結果的に下げている。

この下落が、南アランドだったら？と思うと、ゾッとする。

損切りは、金輪際しないとして始めたキャリートレードだ。

ＮＺＤのように、２円下げたら、円換算7,200,000のＺＡＲ／円買いポジションは、140万円の含み

損を抱える計算になる。

余裕資金を持つのは当たり前として、投下資金全体に占める南アランドの割合を下げる必要が

ある。

少なくとも、南アランドが全体の80％を占める現状は危険だ。

南アランドの比率を、50％に下げる。

【スタートラインのポートフォリオ（目標）】

（証拠金は、計1,239,916円）

ＮＺＤ、ＵＳＤ、ＡＵＤが、現在各10,000単位なので、新たにＥＵＲを加え、南ア以外の通貨合計が

50％を占めるポートをスタートラインとしたい。

それには、ドル円、クロス円が下げている今がエントリのチャンスである。

が、慌てずに分散を心がけてエントリする。

この新ポートをスタートラインとできれば、リスクが幾分軽減できる。

しかし、買い上がった挙句のスタートラインポジションでは、リスク軽減の効果を果たせない。

高い所を掴んでは、リスク軽減どころか、リスクの増大になる。

でき得るならば、荒いキザミで買い下がりたい。

極力、１円以上の下落で拾いたい。

思い通りにならないのが、現実ではある。

幸運なことに昨夜の下落で、ＮＺＤは前回エントリレベルの２円下で20,000単位拾えた。

既得のポジションと合わせて、30,000単位となった。

残り、10,000単位は慎重に追加したい。

ＮＺＤのような、乱高下する通貨は再度下げる恐れがある。

再度の下げを狙って、計40,000単位としたい。

ＥＵＲ、ＵＳＤも指値レベル迄下がった。

朝、確認したら拾えていた。

【07.28（金）　ポートフォリオ】

南アランドの比率は、60％に低下した。

証拠金は、合計1,018,676円となった。

ＡＵＤはあまり下げていないので指値に届かず、10,000単位のままである。

指値レベルを調整する。

既に、週次単位の複利計算投資 は始めている。

リスク管理のための、土台強化作業という位置付けである。

年内かけて、南アランド比率を50％迄下げることで良しとする。

追加がなくても現在のレベルでＳＷＰは、3,277円／日=98,310円／月、となる。

このポジションに必要な証拠金は、912,545円である。100万円を切る。

常に下落リスクに晒されるが、多くのレバタラが重なれば、2008年4月末に円換算元本が

１億円に到達する。

この手の「取らぬ狸の皮算用」的計算は、多分昔からあったろう。

新しい材料は、

　・南アランドが、10,000単位から買える。

　・証拠金は、5％（つまりレバ20倍）で済む。

　・取引手数料が、10,000単位当り50円と小額。

　・10,000単位当りのＳＷＰが、30円と良心的。

　・オンライン（インターネット）で手軽に取引できる。

など。

そして、

　・ＳＷＰ30円／日が維持される。

　・南アランド／円レートが変わらない。

などの、とても困難なレバタラが全部成立する確率は不明だ。

しかし、少なくとも宝くじよりは当選確率が高いように思う。

週次単位の複利計算の威力だ。

新たなスタートラインに立てば、後は獲得ＳＷＰ分を週単位で追加投資に振り向けるだけだ。

手許の原資は、為替下落リスクに備え預けるだけで投資はしない。
ユックリと構えて、分散エントリに徹する。

構築した後のポジションを、長期レンジで取得平均単価を下げるという発想はアチラコチラ

でお見かけする。

スワップ派にとっては重要な作戦である。